มาทำความรู้จักกับ Berkshire Hathaway อาณาจักรของ warren buffett

บริษัทเบิร์กเชียร์ แฮททาเวย์ – Berkshire Hathaway บริษัทโฮลดิ้งสัญชาติอเมริกันในเมืองโอมาฮา รัฐเนแบรสกา ซึ่งทำหน้าที่เป็นสื่อกลางในการลงทุนให้กับวอร์เรน บัฟเฟตต์ ในช่วงต้นศตวรรษที่ 21 เป็นองค์กรที่ใหญ่ที่สุดแห่งหนึ่งในสหรัฐอเมริกา วัดจากรายได้ บริษัทยังมีชื่อเสียงในเรื่องราคาหุ้นที่สูง (ประมาณ 350,000 ดอลลาร์ต่อหุ้น Class A หนึ่งหุ้นในปี 2020) และเจ้าหน้าที่สำนักงานใหญ่ที่มีขนาดเล็ก (ประมาณ 25 คน)

บริษัทเบิร์กเชียร์ แฮททาเวย์ – Berkshire Hathaway ย้อนรอยประวัติศาสตร์ของบริษัทสิ่งทอในรัฐแมสซาชูเซตส์สองแห่ง: Hathaway Manufacturing Company (รวมกิจการในปี 1888) และ Berkshire Cotton Manufacturing Company (จัดตั้งขึ้นในปี 1889) Berkshire Cotton กลายเป็น Berkshire Fine Spinning Associates ในปี 1929 และควบรวมกิจการกับ Hathaway เพื่อก่อตั้ง Berkshire Hathaway, Inc. ในปี 1955 กลุ่มการลงทุนที่นำโดย Buffett เข้าควบคุมบริษัททั้งหมดในปี 1965 บริษัทเบิร์กเชียร์ แฮททาเวย์ – Berkshire Hathaway เลิกกิจการสิ่งทอในปี 1985 โดย เวลาที่มันเป็นที่ยอมรับในฐานะบริษัทโฮลดิ้งสำหรับการลงทุนและการเข้าซื้อกิจการอื่นๆ ของบัฟเฟตต์

บัฟเฟตต์สร้างบริษัทเบิร์กเชียร์ แฮททาเวย์ด้วยการซื้อหุ้นในบริษัทที่มีมูลค่าต่ำเกินไป เข้าซื้อกิจการจำนวนมากจากธุรกิจเหล่านั้น และปล่อยให้ผู้จัดการของบริษัทในเครือมีอิสระอย่างมาก ตั้งแต่วันแรกที่เขาดำรงตำแหน่ง บริษัทประกันภัยได้ก่อตั้งกลุ่มธุรกิจส่วนใหญ่ของ Berkshire Hathaway National Indemnity Company และ National Fire & Marine Insurance Company (ปัจจุบันเป็นส่วนหนึ่งของ National Indemnity) ถูกซื้อในปี 1967 ตามมาด้วย GEICO ในปี 1996 และ General Reinsurance ในปี 1998 อย่างไรก็ตาม การเข้าซื้อกิจการของบริษัทนั้นค่อนข้างหลากหลาย เช่น , Scott Fetzer Company (1986) เจ้าของหนังสืออ้างอิงและสำนักพิมพ์ด้านการศึกษา World Book; เบนจามิน มัวร์ (2000) ช่างทาสี; และ Fruit of the Loom (2002) ผู้ผลิตชุดชั้นใน การซื้อบริษัท Burlington Northern Santa Fe Corporation (2010) ซึ่งเป็นเจ้าของ BNSF Railway ด้วยมูลค่าทั้งหมดประมาณ 44 พันล้านดอลลาร์ถือเป็นข้อตกลงที่ใหญ่กว่าที่บริษัทเคยทำมาก่อนหน้านี้ อย่างไรก็ตาม บริษัทในเครือของ Berkshire Hathaway มีความแตกต่างกันอย่างไร มักจะถูกดึงมาจากอุตสาหกรรมที่เป็นที่ยอมรับมากกว่าอุตสาหกรรมเกิดใหม่

Warren Buffett เป็นเจ้าของธุรกิจและนักลงทุนที่มีชื่อเสียง เขามีชื่อเสียงไม่เพียงแต่เรื่องความสำเร็จที่น่าตะลึงของ บริษัทเบิร์กเชียร์ แฮททาเวย์ – Berkshire Hathaway ซึ่งเป็นบริษัทโฮลดิ้งซึ่งเขาดำรงตำแหน่งมาตั้งแต่ปี 2507 บัฟเฟตต์ยังได้รับการยกย่องจากแนวทางการลงทุนที่ชนะซึ่งสร้างความมั่งคั่งให้กับผู้ถือหุ้นจำนวนมาก การใช้ชีวิตแบบประหยัดของเขา แม้จะเป็นหนึ่งในบุคคลที่ร่ำรวยที่สุดในโลก และท่าทางที่สบายๆ ของเขาทำให้เขามีแฟนๆ ทั่วโลก

การลงทุนหุ้นคุณค่าหมายถึงการลงทุนในหลักทรัพย์ที่มีมูลค่าที่แท้จริงซึ่งมากกว่ามูลค่าตลาด แนวคิดก็คือมูลค่าตลาดของหลักทรัพย์ที่มีมูลค่าต่ำกว่ามูลค่าควรเพิ่มขึ้นเพื่อให้สอดคล้องกับมูลค่าที่แท้จริง วอร์เรน บัฟเฟตต์ คือตัวอย่างหนึ่งของนักลงทุนที่ให้ความสำคัญกับการลงทุนแบบเน้นคุณค่า ซึ่งนำไปสู่ความสำเร็จที่เหลือเชื่อ

ตั้งแต่ปี 2508 ถึงปี 2564 กำไรสุทธิของหุ้นของบริษัทเบิร์กเชียร์ แฮททาเวย์ต่อปีเพิ่มขึ้นเป็นสองเท่าของดัชนี S&P 500 หุ้นของ บริษัทเบิร์กเชียร์ แฮททาเวย์ – Berkshire Hathaway สร้างรายได้ 20.1% ต่อปีในช่วงเวลานั้น ในขณะที่ S&P 500 เพิ่มขึ้นทุกปีอยู่ที่ 10.5%

การสืบทอดตำแหน่งเป็นประเด็นร้อนสำหรับเบิร์กเชียร์เสมอมา คำถามใหญ่คือการเปลี่ยนตัวของบัฟเฟตต์สามารถรักษาความเป็นผู้นำในตลาดต่อไปได้หรือไม่ สิ่งนี้จะยิ่งกดดันมากขึ้นเมื่อคุณพิจารณาว่าบัฟเฟตต์อายุ 91 ปีในเดือนสิงหาคมปี 2564

ในปี 2010 บัฟเฟตต์ประกาศว่าเขาจะประสบความสำเร็จที่ บริษัทเบิร์กเชียร์ แฮททาเวย์ – Berkshire Hathaway โดยทีมที่ประกอบด้วยซีอีโอหนึ่งคนและผู้จัดการการลงทุนสองถึงสี่คน

ในปี 2554 มีการประกาศว่าผู้จัดการกองทุนป้องกันความเสี่ยง Todd Combs และ Ted Weschler จะเป็นผู้จัดการสองคน ในปี 2018 บริษัทได้มอบหมายให้ Ajit Jain รับผิดชอบการดำเนินงานด้านการประกันภัยทั้งหมด และทำให้ Greg Abel เป็นผู้จัดการฝ่ายปฏิบัติการอื่นๆ (ที่ไม่ใช่ประกันภัย) ทั้งหมด ชายทั้งสองดูเหมือนจะเป็นผู้สมัครรับตำแหน่งทายาทของบัฟเฟตต์

บุฟเฟ่ต์ยังไม่ประกาศแผนการเกษียณอายุใดๆ ยังดีที่คำถามเรื่องการสืบทอดตำแหน่งได้รับการตอบ เมื่อพิจารณาถึงอายุสูงวัยของ Oracle of Omaha